Contagio vía cópulas dinámicas en los mercados de capitales del TLCAN de 2000 a 2016
En este trabajo se estudian las relaciones de dependencia entre los mercados de capitales del bloque del TLCAN, indagando sobre la presencia de contagio. El estudio es realizado a través de la metodología de cópulas con implementación de ventanas móviles. El periodo de análisis es de 2000 a 2016; to...
| Autores: | , , |
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| Tipo de recurso: | artículo |
| Estado: | Versión publicada |
| Fecha de publicación: | 2019 |
| País: | México |
| Institución: | Universidad Autónoma del Estado de México |
| Repositorio: | Redalyc-UAEMEX |
| OAI Identifier: | oai:redalyc.org:125065445004 |
| Acceso en línea: | https://www.redalyc.org/articulo.oa?id=125065445004 https://www.redalyc.org/journal/1250/125065445004/ https://www.redalyc.org/journal/1250/125065445004/html/ https://www.redalyc.org/journal/1250/125065445004/125065445004.epub https://www.redalyc.org/journal/1250/125065445004/movil |
| Access Level: | acceso abierto |
| Palabra clave: | Economía y Finanzas Contagio dependencia cópulas dinámicas |
| Sumario: | En este trabajo se estudian las relaciones de dependencia entre los mercados de capitales del bloque del TLCAN, indagando sobre la presencia de contagio. El estudio es realizado a través de la metodología de cópulas con implementación de ventanas móviles. El periodo de análisis es de 2000 a 2016; tomándose tres periodos de 15 años, para los cuales se emplean ventanas móviles de diferente tamaño: a) 2000-2014 utilizando ventanas móviles de dos años siete meses, b) 2001-2015 con ventanas de un año siete meses y c) 2002-2016 con ventanas de siete meses; dichos periodos son seccionados en tres subperiodos de 5 años cada uno: pre-crisis, crisis y post-crisis. La evidencia empírica muestra notorio contagio durante el periodo de la Crisis Financiera Mundial del 2008 y su consecuente magnitud temporal.Clasificación JEL:G15, C58, D53. |
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