Análisis de la liquidez en el mercado de bonos corporativos en Colombia
Este trabajo se centra en medir y analizar la liquidez en el mercado de bonos corporativos en Colombia. Utilizando datos diarios entre 2009 a 2017, se encontró que el mercado presenta diferencias a través de plazos de madurez siendo más líquidos los bonos de mediano y largo plazo, así como también s...
| Autor: | |
|---|---|
| Tipo de documento: | dissertação |
| Estado: | Versión aceptada para publicación |
| Data de publicação: | 2019 |
| País: | Colombia |
| Recursos: | Universidad Nacional de Colombia |
| Repositório: | Repositorio UN |
| Idioma: | espanhol |
| OAI Identifier: | oai:repositorio.unal.edu.co:unal/76380 |
| Acesso em linha: | https://repositorio.unal.edu.co/handle/unal/76380 http://bdigital.unal.edu.co/72712/ |
| Access Level: | Acceso aberto |
| Palavra-chave: | Liquidez Bonos corporativos Diferencial Predictibilidad Transacción Liquidity Corporate bonds Spread Predictability Transaction |
| Resumo: | Este trabajo se centra en medir y analizar la liquidez en el mercado de bonos corporativos en Colombia. Utilizando datos diarios entre 2009 a 2017, se encontró que el mercado presenta diferencias a través de plazos de madurez siendo más líquidos los bonos de mediano y largo plazo, así como también se observa una preferencia por los bonos más recientemente emitidos. Adicionalmente, se observa que el mercado en general fue más ilíquido entre 2009-2010 durante el recrudecimiento de la crisis financiera y 2016. Finalmente, los resultados sugieren que la iliquidez está siendo valorada en el mercado (JEL G120). |
|---|